Os cotistas do FII MCRE11 receberão R$ 0,11 por cota referentes à competência de maio de 2026. A administradora definiu a data-base para 16 de junho de 2026 e o pagamento ocorrerá em 23 de junho, com isenção de Imposto de Renda para pessoas físicas, conforme a legislação.
O valor repete a distribuição praticada desde fevereiro de 2025. Em termos de retorno, corresponde a 1,19% sobre a cotação de fechamento de maio, de R$ 9,23, caracterizando um retorno mensal sobre dividendos.
- Valor por cota: R$ 0,11 referentes a maio/2026
- Data-base: 16/06/2026; pagamento: 23/06/2026
- Retorno mensal: 1,19% sobre R$ 9,23 (fechamento de maio)
- Yield anualizado de abril: 14,5% com base em R$ 9,60
- Resultado de abril: R$ 9,2 milhões (R$ 0,08/cota); uso de reservas de R$ 0,03/cota
- Reservas ao fim de abril: R$ 0,06/cota; veículo adicional acumulado em R$ 0,05/cota
- Alocação: 95% investidos; 11 CRIs, 1 imóvel, 5 fundos estruturados, 16 FIIs
- Crédito: 45%; Estruturados: 28%; Imóveis: 16%; FIIs: 6%; Caixa: 5%
- Inadimplência: 0%; parcelas de maio/2026 liquidadas até o relatório
- Negociação: R$ 54,6 milhões no secundário em abril; média diária de R$ 2,7 milhões
- Base de cotistas: 93.036 investidores
Distribuição e calendário dos dividendos do MCRE11
Os dividendos do MCRE11 serão pagos em 23 de junho, a quem estiver posicionado até o encerramento do pregão de 16 de junho de 2026. A continuidade do valor de R$ 0,11 por cota, vigente desde fevereiro de 2025, mantém o patamar de distribuição do fundo.
O retorno mensal indicado corresponde a um Dividend Yield de 1,19% sobre o preço de R$ 9,23 ao fim de maio. Em abril, considerando a competência paga em maio, o yield anualizado foi de 14,5%, com base no fechamento de R$ 9,60 daquele mês.
Para pessoas físicas, a distribuição é isenta de IR, de acordo com os requisitos legais aplicáveis aos FIIs. Essa isenção incide no recebimento dos proventos, não abrangendo eventuais ganhos de capital na negociação das cotas.
Resultados e reservas ligados aos dividendos do MCRE11
O fundo apurou resultado de R$ 9,2 milhões em abril, equivalente a R$ 0,08 por cota. A distribuição de R$ 0,11 no período contou com R$ 0,03 por cota provenientes de reservas acumuladas. Ao fim do mês, essas reservas somaram R$ 0,06 por cota.
Há ainda um segundo conjunto de reservas vinculado ao investimento no FII TRXF11, decorrente da venda de ativos de renda urbana em dezembro de 2025. Esse montante é mantido por um veículo intermediário, que recebe os proventos mensais e, até abril, acumulava R$ 5,1 milhões, ou R$ 0,05 por cota.
Somadas as duas fontes, as reservas totais do fundo alcançam patamar próximo a R$ 0,11 por cota. Essa estrutura de reservas contribui para a estabilidade da distribuição, ainda que o resultado mensal oscile diante de eventos pontuais da carteira.
Carteira, alocação e desempenho atrelados aos dividendos
A carteira de crédito passou por movimentos em abril, com duas integralizações no CRI MSB Axis que totalizaram R$ 4,0 milhões, remuneradas a IPCA + 11,00% ao ano. A gestão informou inadimplência zerada, com 100% dos CRIs adimplentes e as parcelas de maio de 2026 já liquidadas até a divulgação do relatório.
No posicionamento agregado, 95% do patrimônio está investido em ativos-alvo. São 11 CRIs, 1 imóvel, 5 fundos estruturados e 16 fundos listados. Por classe, a alocação se distribui entre Crédito (45%), Estruturados (28%), Imóveis (16%), FIIs (6%) e Caixa (5%).
O bloco formado por Crédito e Estruturados opera a taxas médias de IPCA + 10,0% e CDI + 4,1%. Desde o início, a combinação de rendimentos e variação de mercado entregou retorno acumulado de 92,9%, com 11,8% no ano e 27,6% em 12 meses.
No mercado secundário, o fundo movimentou R$ 54,6 milhões em abril, com média diária de R$ 2,7 milhões. A base de investidores reúne 93.036 cotistas, refletindo a liquidez observada no período.
